2019年中國醫(yī)療器械行業(yè)競爭格局，行業(yè)正向國際先進水平邁進

一、醫(yī)療器械行業(yè)概況

醫(yī)療器械包括直接或間接用于人體的儀器、設(shè)備、器具、體外診斷試劑及校準(zhǔn)物、材料及其他類似或者相關(guān)的物品，包括所需要的軟件，主要用于醫(yī)療診斷、監(jiān)護和治療。

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2014年以來，各省市紛紛推出相關(guān)政策，要求在對于醫(yī)療器械的采購中優(yōu)先采購國產(chǎn)設(shè)備產(chǎn)品，不得指定進口產(chǎn)品，設(shè)定針對性參數(shù)；特別是浙江、四川等省份，更是基本要求除某些特別高尖端設(shè)備或高尖端三甲醫(yī)院外，均必須采購國產(chǎn)設(shè)備。2017年起，浙江、四川、廣東、上海、江蘇5省市被列入扶持國產(chǎn)醫(yī)療設(shè)備首批試點推廣，可見國家扶持政策逐步落地，進口替代進程有望加快。

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二、中國醫(yī)療器械行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀分析

目前全球前十大醫(yī)療器械巨頭均選擇了市場空間較大的細(xì)分領(lǐng)域作為主營業(yè)務(wù)方向，大市場成就大企業(yè)。

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從醫(yī)療影像設(shè)備國產(chǎn)化情況來看，DR、生命監(jiān)護、彩超等品類已與進口產(chǎn)品性能比肩。

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從心血管及骨科器械國產(chǎn)化情況來看，心臟支架、骨科部分品類國產(chǎn)化水平較高。

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出口方面，截至到2019年上半年，中國醫(yī)療儀器及器械出口額為59.41億美元，同比增長10.8%。

資料來源：中國海關(guān)，華經(jīng)產(chǎn)業(yè)研究院整理

進口方面，截至到2019年上半年，中國醫(yī)療儀器及器械進口額為57.39億美元，同比增長6.5%。

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三、中國醫(yī)療器械行業(yè)競爭格局分析

器械細(xì)分龍頭公司之邁瑞醫(yī)療，邁瑞醫(yī)療在彩超、監(jiān)護、除顫、麻醉、生化等多個領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)國內(nèi)**，高端監(jiān)護和彩超已實現(xiàn)國內(nèi)三級醫(yī)院和國外**醫(yī)院的突破，未來滲透率和市占率將逐漸提升，在醫(yī)學(xué)影像板塊雖然受到基層和民營醫(yī)院市場增速放緩的影響，增速略有放緩，但是高端產(chǎn)品在國內(nèi)三級醫(yī)院及國外高端醫(yī)院維持快速增長，預(yù)計邁瑞醫(yī)療彩超增速仍遠(yuǎn)高于行業(yè)水平。

營收情況，據(jù)統(tǒng)計，截至到2019年上半年，邁瑞醫(yī)療營業(yè)收入達到82.06億元，同比增長20.5%，凈利潤為23.69億元，同比增長26.6%，

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邁瑞醫(yī)療上游供應(yīng)商中，其中電子元器件主要有：世平國際（香港）有限公司（3）：電子元器件、深圳市兆恒興電子有限公司（5）：電路板、深南電路（8）：印刷電路板等，結(jié)構(gòu)件主要有中興新地（7）：芯片等、深圳市金三維模具（10）：模具等。

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從邁瑞醫(yī)療營收分產(chǎn)品占比來看，截至到2019年，邁瑞醫(yī)療生命信息與支持類產(chǎn)品營收占比39.32%，體外診斷類產(chǎn)品營收占比34.67%，醫(yī)學(xué)影像類產(chǎn)品營收占比24.06%，其他占比1.95%。

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魚躍醫(yī)療通過多年的發(fā)展已經(jīng)形成一系列的家用醫(yī)療器械產(chǎn)品，涵蓋了血糖儀、體溫計、血壓儀、體重秤等多項慢病管理所需的家用醫(yī)療器械產(chǎn)品，在品牌知名度和產(chǎn)品系列不斷強化下，魚躍醫(yī)療的平臺價值越發(fā)凸顯。

營收方面，截至到2019年上半年，魚躍醫(yī)療營業(yè)收入為25.02億元，同比增長12.5%，凈利潤為5.33億元，同比增長13.5%。

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據(jù)統(tǒng)計，2018年淘寶/天貓合計的醫(yī)療器械銷售額（以銷售價格計算）為99.75億元，其中魚躍醫(yī)療產(chǎn)品銷售額為10.72億元，超越了歐姆龍、強生、羅氏等世界知名醫(yī)療器械品牌和眾多國產(chǎn)品牌，成為2018年淘寶/天貓線上銷售額**的醫(yī)療器械品牌，市占率達到10.75%。

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從魚躍醫(yī)療家用產(chǎn)品線收入來看，目前公司**的仍為制氧機，增長較快的產(chǎn)品包括血糖檢測、體溫計（電子體溫計）、輪椅（電動輪椅）、呼吸機等產(chǎn)品。據(jù)統(tǒng)計，魚躍醫(yī)療的線上產(chǎn)品收入拆分分別為：血糖產(chǎn)品占比4.28%、血壓計占比18.93%、輪椅占比4.68%、體溫計占比4.77%、制氧機占比42.24%、呼吸機占比10.12%、其他產(chǎn)品占比14.97%。由此可見，魚躍的產(chǎn)品線較為豐富，原有的制氧機系列和血壓計系列占比較高，但新增產(chǎn)品增速快，市場空間大，將成為公司成長的直接動力。

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四、中國醫(yī)療器械行業(yè)發(fā)展趨勢分析

隨著中國醫(yī)療器械產(chǎn)業(yè)國際化進程加快，醫(yī)療器械產(chǎn)品的設(shè)計、研發(fā)、制造和服務(wù)正向國際先進水平邁進，中高端醫(yī)療產(chǎn)品有望逐步進入全球市場，進促進國際市場國內(nèi)化步伐加快，也使得中國醫(yī)療產(chǎn)品對外貿(mào)易作用愈來愈大，百年變局為國內(nèi)企業(yè)在新業(yè)態(tài)模式下成為新的貿(mào)易合作者，由單純產(chǎn)品貿(mào)易向技術(shù)輸出、資本輸出以及醫(yī)療服務(wù)全方位方向發(fā)展。

近年來，國產(chǎn)先進醫(yī)療器械企業(yè)迅速崛起，部分產(chǎn)品的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)也與世界接軌，實現(xiàn)了自主研發(fā)創(chuàng)新的轉(zhuǎn)變。如東軟、安科、邁瑞、萬東、開立、奧泰、微創(chuàng)、普博、威高、樂普、奧美、振德和穩(wěn)健等民族企業(yè)逐漸在國際舞臺上站穩(wěn)腳跟，其產(chǎn)品和技術(shù)也逐漸在國際市場競爭中占據(jù)有利地位，降低了整個行業(yè)的技術(shù)成本。一批有實力的企業(yè)還通過實施境外投資并購，搭建進軍國際市場平臺，成為國內(nèi)企業(yè)國際化方式之一，如復(fù)星醫(yī)藥收購以色列醫(yī)用激光企業(yè)Alma公司，華大基因收購美國基因測序公司CompleteGenomics，華潤醫(yī)療收購美國磁共振成像設(shè)備企業(yè)Aurora公司，深圳邁瑞收購美國超聲診斷系統(tǒng)生產(chǎn)企業(yè)ZONARE公司，三諾生物以2.73億美元和2.9億美元的價格分別收購尼普洛和Trividia/PTS診斷，上海微創(chuàng)醫(yī)療收購美國Wright醫(yī)療集團的骨科關(guān)節(jié)產(chǎn)品業(yè)務(wù)。此外，威高集團、成都新津事豐、振德醫(yī)療和國藥國際分別在肯尼亞、巴基斯坦、埃塞爾比亞、厄瓜多爾和波黑投資建廠或市場深度拓展商業(yè)模式等。

2019年，中國醫(yī)療器械行業(yè)致力于產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整、研發(fā)創(chuàng)新提高和智能制造普及化等，國內(nèi)市場在"降價、控費、招標(biāo)、合規(guī)、兩票制和互聯(lián)網(wǎng)+"政策走向下，對促進國內(nèi)市場規(guī)模擴大起到巨大的推動作用。相信在國內(nèi)政策引導(dǎo)下，兩票制促集中、分級診療惠基層、醫(yī)保政策變機制、集中采購提門檻、零加成延回款、藥耗占比限用量等可進一步促進產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級，為外貿(mào)產(chǎn)品提供更加優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品。